Market mapping (definición)

¿Qué significa market mapping?

El market mapping es una técnica mediante la que los inversores calculan la viabilidad de una operación o inversión. El market mapping puede utilizarse para analizar diferentes niveles de volatilidad y diferentes precios de activos individuales, o para analizar empresas enteras.

Ejemplo de market mapping

El market mapping se basa en gran medida en el análisis fundamental, en especial, al analizar la rentabilidad potencial de una posición con respecto a otra. A continuación, presentamos dos ejemplos simplificados de market maps (mapas de los mercados) realizados por un inversor. El primero muestra el nivel de volatilidad percibida para diferentes activos, comparado con sus respectivos costes. En los mercados financieros, una volatilidad alta suele ofrecer la oportunidad de obtener beneficios tanto yendo largo como corto.

Como puedes ver en este ejemplo, el inversor ha determinado que el bitcoin es un valor con una volatilidad y coste muy altos, porque su precio puede moverse miles de dólares en un periodo de tiempo relativamente corto. Por otro lado, el inversor ha fijado los bonos gubernamentales como activos de precio elevado y volatilidad baja, porque hace falta mucho dinero para abrir una posición, pero por lo general se los considera activos de bajo riesgo y volatilidad.

El segundo market map, mostrado a continuación, es un ejemplo de cómo un inversor ha mapeado el mercado de valores, utilizando diferentes empresas y los precios actuales de sus acciones con respecto a los rendimientos estimados. Para diseñar este mapa, el inversor ha analizado cada empresa de manera individual y seleccionado estas cuatro como posibles oportunidades, en función de las diferentes condiciones de mercado.

Para realizar el análisis fundamental de una empresa, un inversor debe fijarse en el precio de las acciones, el equipo directivo y los informes financieros. Así, puede realizar una valoración de su capacidad para generar beneficios. El análisis fundamental también puede verse afectado por otros factores, como la estabilidad geopolítica del área en la que está registrada la empresa, o los tipos de interés y las tasas de inflación de su economía.

Ventajas y desventajas del market mapping

Ventajas del market mapping

El market mapping puede ayudar a un inversor a identificar una operación viable en un mercado específico, quizás incluso una de bajo riesgo y con oportunidades de grandes beneficios que otros inversores no hayan considerado.

El market mapping impulsa a los inversores a investigar una variedad de mercados en una profundidad considerable, y así alcanzan un gran conocimiento del mercado y sobre cómo identificar oportunidades con las que obtener beneficios.

Desventajas del market mapping

Un market mapping efectivo puede requerir mucho tiempo, y un inversor tendrá que invertir horas en investigar cada oportunidad antes de decidir qué opciones son las más viables para obtener beneficios.

Incluso después de toda la investigación, no existen garantías de éxito, ya que los mercados se pueden mover en cualquier momento y por diferentes motivos, algunos de los cuales son externos a los mercados financieros.