Wat is VWAP?
VWAP is een afkorting van volume-weighted average price, oftewel volumegewogen gemiddelde prijs. Dit is een middel binnen de technische analyse dat de verhouding tussen de prijs van een bezit en het totale handelsvolume ervan weergeeft. Het is een manier voor beleggers en investeerders om de gemiddelde prijs te bepalen waarvoor een aandeel wordt verhandeld in een zekere periode.
De VWAP wordt vaak gebruikt als benchmark door investeerders die een passieve houding willen aannemen in de markt (meestal pensioen- en beleggingsfondsen) en beleggers die willen nagaan of aandelen zijn gekocht of verkocht tegen een goede prijs.
Om de VWAP te berekenen, voert u de volgende berekening uit:
VWAP = ∑(hoeveelheid gekocht bezit x prijs van bezit) / totaal aantal aandelen dat die dag is gekocht
De standaard VWAP is te berekenen aan de hand van alle orders van een bepaalde handelsdag, maar men kan er ook meerdere tijdsspannes mee bestuderen.
De VWAP-ratio wordt in dat geval weergegeven als een lijn in een grafiek. Het is vergelijkbaar met een voortschrijdend gemiddelde. Wanneer de prijs namelijk boven de VWAP-lijn ligt, is de markt aan het stijgen; wanneer de prijs eronder ligt, dan is de markt in een dalende lijn terechtgekomen.
