Cos'è l'interesse short sulle azioni?

Cos'è l'interesse short?

L'interesse short (short interest) rappresenta la percentuale delle azioni societarie vendute allo scoperto che ancora non sono state liquidate. I trader che optano per lo short selling sulle azioni pensano che il loro prezzo diminuirà.
Quando c'è un interesse short sulle azioni, tende a prevalere il sentimento che il prezzo diminuirà. Questo significa che i trader sono scettici riguardo determinate azioni. Questi trader prendono il nome di orsi.

Al contrario, un aumento dell'interesse long per una determinata società indica un basso tasso di interesse short. Ciò accade quando c'è un chiaro indizio che il prezzo delle azioni salirà.
Puoi monitorare i report sull'interesse short dalle borse azionarie in cui la società è quotata per scoprire se è propensa a uno short squeeze. Il tasso è indicato in percentuale e rappresenta il numero di azioni shortate diviso per le azioni in circolazione.

È importante tenere a mente che l'interesse short sulle azioni non comporta un'imminente caduta dei prezzi. Anche se non è sempre così, è generalmente visto come un indicatore negativo. Tuttavia, troverai comunque dei trader bullish che potrebbero considerarlo un'opportunità.

Il tasso funge semplicemente da indicatore del sentimento prevalente riguardo a un titolo specifico, filtrato attraverso la lente di numero esorbitante di individui che aprono posizioni short o che vendono allo scoperto sul mercato.

La lettura dell'interesse short deve essere quindi supportata da una minuziosa analisi tecnica e fondamentale del mercato. Questo è importante perché l'analisi dell'interesse short può essere realizzata su azioni specifiche o su un intero settore.

Esempi su come usare l'interesse short

L'interesse short si può usare in due modi diversi; la tua strategia di trading ti indicherà qual è la linea d'azione migliore quando si presenta un interesse short rilevante in un mercato.

Il primo metodo consiste nel monitorare i giorni da coprire, il cui calcolo si basa sul numero di posizioni short per un'azione diviso il volume di trading. Risultati elevati di giorni da coprire potrebbero essere un segnale di short squeeze, ovvero un'impennata improvvisa dei prezzi causata da un gran numero di venditori allo scoperto che mantengono aperte posizioni short.

Per esempio, immaginiamo che la società XYZ abbia un volume giornaliero medio di 1 milione di azioni. Se i trader shortano 2 milioni di azioni che non sono state liquidate, i giorni da coprire saranno due.

Un altro metodo per usare l'interesse short è aprire una posizione long su una società che sta subendo uno short squeeze, nella speranza che il livello di prezzo si rialzi con il tempo. Generalmente, quando opti per un long squeeze, sei spinto dal mercato al ribasso a vendere la tua posizione per limitare le perdite.

Non vendendo, ti aspetti una nuova ripresa del prezzo dei titoli. Potrebbe essere richiesto di comprare più azioni per coprire o semplicemente mantenere aperte le posizioni. C'è sempre il rischio che il prezzo di mercato possa continuare a scendere per un periodo maggiore a quanto preventivato. Per questo è importante adottare misure per la gestione del rischio.

Come aprire una posizione short

Puoi andare short sulle azioni che hanno un interesse short usando un conto di trading CFD. Questo prodotto derivato ti permette di operare sulla direzione del prezzo dell'asset sottostante, senza detenerlo direttamente.

Per iniziare, ecco alcuni passaggi che ti aiuteranno a fare trading con noi:

1. Apri un conto o effettua il login
2. Trova l'opportunità che fa per te
3. Seleziona "buy" per andare long o "sell" per andare short
4. Scegli la size della posizione e adotta misure per gestire il rischio
5. Apri e monitora la tua posizione

CFD

Puoi usare i CFD anche per fare hedging sulle posizioni aperte, in modo da controbilanciare potenziali perdite. Puoi ottenere esposizione facendo trading a leva, ottenendo così un'esposizione totale versando soltanto un piccolo deposito iniziale, noto come margine.

È importante ricordare che la leva può aumentare sia i profitti che le perdite. Devi quindi essere disposto a perdere più del tuo deposito iniziale, poiché il valore della tua posizione sarà calcolato sull'intera size e non soltanto sul deposito. Per questo è importante adottare misure per gestire con efficacia il rischio.

I pro e i contro dell'interesse short

I pro dell'interesse short

• Puoi usare l'interesse short come un indicatore del sentiment di mercato prima di ottenere esposizione.
• Ti offrirà anche l'opportunità di coprire la tua posizione contro potenziali rischi di perdita.

I contro dell'interesse short

• Fare affidamento unicamente sui report delle borse azionarie sull'interesse short potrebbe tradursi in perdite, poiché gli indicatori non sono disponibili in tempo reale, fornendo così una rappresentazione potenzialmente distorta del mercato.
• A un certo punto, l'interesse short potrebbe rispecchiare l'incertezza del mercato azionario, forse fornendo un sentiment riguardo un particolare titolo che potrebbe cambiare rapidamente, generando così uno short squeeze nonostante il ridotto tasso di interesse short.

L'interesse short sulle azioni in sintesi

• L'interesse short (short interest) rappresenta il numero delle azioni societarie vendute allo scoperto che ancora non sono state liquidate.
• Si esprime in percentuale e può essere utilizzato come un indicatore del sentiment degli investitori sul mercato.
• Puoi usare l'interesse short per vendere allo scoperto con l'obiettivo di trarre profitto dal calo dei prezzi di mercato.
• Il vantaggio dell'interesse short è che si può usare come indicatore del sentiment degli investitori sul mercato. Lo svantaggio è che l'interesse short può fornire una visione errata del mercato, poiché le condizioni potrebbero cambiare più rapidamente dei report sulle vendite allo scoperto.
• Puoi shortare le azioni con IG Bank usando la nostra piattaforma per il trading con i CFD.