Ligeras ganancias en Europa tras la apertura gracias a los resultados empresariales.

Los índices europeos cotizaban con ligeras ganancias tras la apertura después de una sesión positiva en Asia. La bolsa de Japón ha terminado al alza después de haber vuelto a cotizar tras un fin de semana largo, con los mercados cerrados ayer lunes por festivo.

Los buenos resultados corporativos en las empresas niponas han presionado a los mercados al alza, aunque dichas subidas se han visto limitadas por las preocupaciones sobre la rápida propagación de la variante Delta del coronavirus.

El Nikkei ha terminado con un alza del 0,24%, mientras que el Hang Seng subía un 0,90% y el Compuesto de Shanghai lo hacía un 1,01%. El índice más alcista de la sesión asiática ha sido China A50 con un alza del 2,20%.

Los futuros norteamericanos cotizaban con alzas moderadas. El futuro del S&P 500 avanzaba un 0,02%, el del Nasdaq un 0,07% y el del Russell 2000 un 0,08% y lo hacían incluso a pesar de que dos miembros de la Reserva Federal de Estados Unidos, dijeron ayer lunes que la economía estadounidense está creciendo rápidamente y que, aunque el mercado laboral todavía tiene margen de mejora, la inflación ya está en un nivel que podría satisfacer una de los criterios de una prueba clave para el inicio de las subidas de los tipos de interés.

Concretamente, el presidente del Banco de la Reserva Federal de Atlanta, Raphael Bostic, dijo que está considerando el cuarto trimestre para el inicio de una reducción gradual de la compra de bonos, pero está abierto a un comienzo aún más temprano si el mercado laboral mantiene su reciente ritmo de mejora.

Además, tanto él como el presidente de la Reserva Federal de Richmond, Tom Barkin, dijeron que creen que la inflación ya ha alcanzado el umbral del 2% de la Fed y ese es uno de los dos requisitos que deben cumplirse antes de que se puedan considerar las subidas de tipos.

Los buenos datos de empleo, junto con los comentarios de Clarida de las últimas semanas, aumentaron las expectativas de un anuncio de tapering en el Simposio de Jackson Hole. Esto hizo que los rendimientos estadounidenses a 10 años subieran y el USD también.

El oro se había visto penalizado por este aumento de los rendimientos de los bonos y del dólar, sin embargo, hoy, el oro sube un 0,26%, después de fuertes liquidaciones en las dos últimas sesiones. La demanda del metal de refugio seguro se ve impulsada por una pausa en el repunte del dólar, aunque los temores de una subida de tipos de interés en EE. UU. antes de lo esperado limita las ganancias de los lingotes.

Los inversores también están hoy pendientes del plan de infraestructuras en Estados Unidos, el Senado tiene fijado para hoy una votación del proyecto de ley de infraestructuras por valor de 1 billón de dólares, una de las principales prioridades del presidente Joe Biden, y a continuación comenzará a debatir un proyecto de ley de mayor alcance por valor de 3,5 billones de dólares.

En Europa, las acciones siguen extendiendo sus ganancias, aunque moderadas, pero ya son siete sesiones consecutivas impulsadas por el sector turístico (viaje y ocio), debido a los buenos informes sobre resultados empresariales.

El sector de viajes y ocio se beneficia de la subida del 6,09% de Flutter Entertainment, después de que el grupo de apuestas online más grande del mundo dijera que sus resultados del primer semestre superaron las estimaciones y espera que las empresas estadounidenses obtengan ganancias para 2023.

La empresa alemana HelloFresh, subía un 3,31% después de reportar un fuerte crecimiento en el segundo trimestre, gracias a un aumento en los clientes que repiten en sus pedidos, lo que han impulsado a las ventas.

El Euro Stoxx 50 subía un 0,32%, el DAX alemán lo hacía un 0,11%, mientras que el Ibex 35 y el CAC 40 francés avanzaban un 0,23% y un 0,09% respectivamente.

Dentro del Ibex, Cellnex, Inditex y Viscofan lideraban las ganancias, mientras que Fluidra, Banco Sabadell y Solaria, eran los farolillos rojos del selectivo.

En divisas, el euro retrocedía ligeramente frente al dólar, un 0,06%, mientras que la libra esterlina y el dólar australiano si avanzaban frente al billete verde.

En materias primas, los precios del petróleo subían, superando el mínimo de tres semanas de la sesión anterior, el Brent se apuntaba un 1,65% mientras que el WTI lo hacía un 1,92%.

En el mercado de las criptomonedas siguen las alzas. El Bitcoin avanza un 0,23%, mientras que Ether lo hace un 2,03%.

Datos Macro.

• 01:50 - Japón – Balanza comercial por cuenta corriente desestacionalizada. Dato: 1,78T. Anterior: 1,87T.
• 01:50 – Japón – Cuenta corriente (no desestacionalizada – Jun). Dato: 0,905T. Previsión: 0,78T. Anterior: 1,98T.
• 11:00 – Alemania – Índice ZEW de confianza inversora (agosto). Previsión: 56,7. Anterior: 63,3.
• 11:00 – Zona Euro - Índice ZEW de confianza inversora (agosto). Anterior: 61,2.
• 14:30 – EE. UU. – Productividad no agrícola (Trimestral – 2T). Previsión: 3,5%. Anterior: 5,4%.
• 14:30 – EE. UU. – Costes laborales unitarios (Trimestral – 2T). Previsión: 1,1%. Anterior: 1,7%.
• 18:00 – EE. UU. – Previsión energética a corto plazo de la AIE.
• 22:30 – EE. UU. – Reservas semanales de crudo del API. Anterior: -0,879M.

ANÁLISIS TÉCNICO: IBEX 35

• Escenario 1: un cierre de vela en 30 minutos por encima de 8869,2 ampliaría las probabilidades de una subida con objetivo 8885,6 puntos.
• Escenario 2: un cierre de vela en 30 minutos por debajo de 8843,4 incrementaría las probabilidades de una caída con objetivo 8834,9 y 8813,5 en extensión^*.

ANÁLISIS TÉCNICO: DAX

• Escenario 1: un cierre de vela en 30 minutos por encima de 15 773 aumentaría las probabilidades de una subida con objetivo 15 805,3 puntos.
• Escenario 2: un cierre de vela en 30 minutos por debajo de 15 729,2 ampliaría las probabilidades de una caída con objetivo 15 703,1 puntos.

ANÁLISIS TÉCNICO: S&P 500

• Escenario 1: un cierre de vela en 30 minutos por encima de 4430,52 aumentaría las probabilidades de una subida con objetivo 4438,55 puntos.
• Escenario 2: un cierre de vela en 30 minutos por debajo de 4426,05 ampliaría las probabilidades de una caída con objetivo 4421,54 puntos.

ANÁLISIS TÉCNICO: EUR/USD

• Escenario 1: un cierre de vela en 30 minutos por debajo de 1,17322 incrementaría las probabilidades de una caída con objetivo 1,17252 y 1,17131 en extensión*.
• Escenario 2: un cierre de vela en 30 minutos por encima de 1,17471 ampliaría las probabilidades de una subida con objetivo 1,17592 puntos.

*Cuando se indica cierre de vela, significa que se produce antes un cierre de vela en la dirección del escenario indicado que en el contrario (puede ser durante toda la jornada), y se trataría del mismo fenómeno en extensión. Es importante tener en cuenta que, en la mayoría de las ocasiones, tras una confirmación hay un movimiento en sentido contrario antes de tomar la dirección de la ruptura.

*Cuando hablamos de extensión, nos referimos a cuando existe un cierre de vela de 30 minutos por encima o por debajo del primer nivel indicado. Siempre se utilizan precios de cierre si el precio rebasa el nivel, pero si no hay un cierre de vela no se considera confirmación de ruptura.

¿Cómo aprovechar las oportunidades en este mercado? Ejemplo de operativa.

Para ilustrar como operar en el ejemplo, vamos a utilizar al Ibex 35. En IG, podríamos operar en este mercado con CFD, barrera, opciones vanilla y Turbo24. Vamos a seleccionar este último para el ejemplo, ya que se trata de un producto cotizado en un mercado 24 horas, que nos permite adaptar el apalancamiento de nuestra operativa y estar cubiertos ante huecos de mercado. Además, los Turbo24 no tienen comisiones.

En este caso, el tamaño mínimo del contrato sería la compra de un Turbo24 largo o un turbo corto, lo que equivale a 0,01 euros por punto. Para nuestro ejemplo, que en ningún caso debe ser considerado una recomendación de compra o venta, ya que no es su objetivo, vamos a seleccionar la cantidad equivalente a 1 euro por punto, es decir, cien Turbo24.

En el caso de que se confirmara el primer escenario y se decidiese entrar alcista, compraríamos cien Turbo24 largo a una cotización del índice de 8863 puntos. Podríamos poner el nivel de knockout, por ejemplo, en 120 puntos por debajo del precio de entrada (8863 - 120 = 8743 puntos). Si en ese momento, el precio del turbo, imaginemos, es de 1,2 euros, la garantía solicitada (retribución) será de 120 euros (100 turbos x 1,20 euros por cada Turbo24). El apalancamiento de esta operación sería de 73,85 veces (8863 / 120 € = 73,85), manteniendo todas las ventajas anteriormente explicadas y la protección contra balance negativo en caso de huecos de mercado bajistas.

Además, tiene la ventaja de que, si hay aumentos de volatilidad cuando el mercado está cerrado que activen nuestro knockout, la operación no se cierra. Esto implica que, si al abrir el mercado de contado este lo hace en favor de nuestra dirección seguiremos estando dentro y podríamos seguir obteniendo beneficios. Si, por el contrario, cuando abre el mercado lo hace a un precio igual o superior a nuestro precio de knockout, la pérdida máxima la tenemos garantizada a esa cantidad inicialmente depositada, por lo que estamos cubiertos ante huecos de mercado.

En el caso de que se confirmara el segundo escenario y se decidiese entrar bajista, compraríamos cien Turbo24 cortos. Imaginemos que el Ibex 35 está cotizando, por ejemplo, en los 8843 puntos. Podríamos poner el nivel de salida o knockout (stop garantizado), por ejemplo en 120 puntos por encima del precio de entrada (8843 + 120 = 8963 puntos). Si en ese momento, el precio del turbo, imaginemos, es de 1,2 euros, la garantía solicitada (retribución) será de 120 euros (100 turbos x 1,20 euros por cada Turbo24). El apalancamiento de esta operación sería de 73,69 veces (8843 / 120 € = 73,69).