El Ibex 35 pondrá a prueba los 9300 puntos pendiente de los vencimientos de futuros

• A las 08:40 horas, el futuro del Ibex 35 cae un 0,43% hasta los 9297 puntos
• Banco Santander insiste en los 3,55 euros
• Grifols se dispara ante los nuevos ajustes

El cierre de la semana no tendrá referencias macroeconómicas relevantes, excepto alguna intervención de miembros del FOMC. Wall Street corregía ayer jueves (S&P 500: -1,38%%; Dow Jones: -1,26% y Nasdaq 100: -1,93%) desde zonas de resistencias (ver gráficos), acercándose peligrosamente a los mínimos semanales.

La tendencia de los índices americanos es claramente lateral, aunque por la parte alta tenemos una oferta (ventas) bien posicionada. Además, los futuros vienen durante la mañana de hoy con descensos, por lo que podríamos continuar con los descensos durante la última sesión de la semana ante el día de vencimientos de futuros.

Cruzando el Atlántico, las principales bolsas europeas marcaban nuevos máximos, pero podemos apreciar (ver gráficos) cómo fue más un testeo por parte de la demanda (compras) que una intención clara de darle continuidad. Ahora, el “efecto contagio” de Wall Street podría generar un recorte durante la sesión europea.

En divisas, el dólar americano (USD) continúa con su rebote desde mínimos (100,46 unidades), cotizando en la mañana de hoy sobre las 104 unidades, siendo clave un cierre semanal sobre la zona de las 103 unidades. El EUR/USD rompía mínimos semanales y se dirige a los 1,06 dólares.

Los inversores siguen pendientes de la evolución en los rendimientos de los bonos a 10 años de Estados Unidos, impulsándose hasta el 3,896% en la mañana de hoy, al filo de los máximos de diciembre del 2022. El Bund alemán cotiza en el 2,5155%.

Caídas generales en el mercado de materias primas antes de los vencimientos, con los futuros del petróleo descendiendo más de un punto porcentual, con el barril Brent cediendo los 84 dólares y el WTI al filo de los 77 dólares. El oro caía hasta los 1830 dólares por onza.

En España, el Ibex 35 (+0,35%) continuaba sujetando al cierre los 8300 puntos, pero hoy podríamos tener cierta volatilidad con los vencimientos de futuros, por lo que habrá que tener cierta “cautela” con las posiciones. Los objetivos en el corto plazo en la bolsa española no se han visto modificados. Soporte alrededor de los 9100 puntos y resistencia en los 9310 puntos.

Mirando al selectivo español, Telefónica (+2,13%) conseguía esta semana romper los 3,65 euros, nivel de resistencia importante (parte alta del rango), por lo que, si realiza un cierre semanal sobre dicha cota, podríamos tener una extensión hacia el tramo entre los 3,90 y 4 euros.

El sector bancario mostraba ayer nuevas ganancias, destacando los ascensos del Banco Santander (+2,01%) y de CaixaBank (+1,82%), ambos bancos manteniendo el foco sobre los 3,50 y 4 euros respectivamente.

Grifols (+2,31%) ha sido noticia tras anunciar un ahorro de 400 millones a través del despedido de empleados, provocando el disparo en sus títulos ayer, en momentos superando el 8% de subida, aunque cerró ligeramente por debajo de los 14 euros, referencia importante.

Finalmente, hoy tendremos datos macroeconómicos de relevancia, entre los que destacamos:

• 14:30 horas -> Índices de precios de exportación (Ene) en Estados Unidos
• 14:30 horas -> Declaraciones de Barkin, miembro del FOMC

Descárgate ya nuestra guía de trading 24 horas y aprovecha todas las oportunidades

¿Cómo aprovechar las oportunidades en este mercado? Ejemplo de operativa.

Para ilustrar cómo operar en el ejemplo, vamos a utilizar al Ibex 35. En IG, podríamos operar en este mercado con CFD, barrera, opciones vanilla y Turbo24. Vamos a seleccionar este último para el ejemplo, ya que se trata de un producto cotizado en un mercado 24 horas, que nos permite adaptar el apalancamiento de nuestra operativa y estar cubiertos ante huecos de mercado, siendo la compra mínima de un Turbo24 (equivalente a 0,01 euros por punto).

En el caso de que se confirmara el primer escenario y se decidiese entrar alcista, compraríamos 100 Turbo24 largos (1 euro por punto). Imaginemos que el Ibex 35 está cotizando, por ejemplo, en los 9200 puntos. Podríamos poner el nivel de salida o knockout (stop garantizado) a 100 puntos por debajo del precio de entrada. Si en ese momento, el precio del Turbo24, es de 1,730 euros, la garantía solicitada (retribución) será de 173 euros (100 Turbo24 x 1,730 euros por cada Turbo24). El apalancamiento de esta operación sería de 53,18 veces (9200 / 173 euros = 53,18 veces). Además, tiene la ventaja de que, si hay aumentos de volatilidad cuando el mercado está cerrado que activen nuestro knockout, la operación no se cierra. Esto implica que, si al abrir el mercado de contado este lo hace en favor de nuestra dirección seguiremos dentro y podríamos continuar obteniendo beneficios. Si, por el contrario, cuando abre el mercado lo hace a un precio igual o superior a nuestro precio de knockout, la pérdida máxima la tenemos garantizada a esa cantidad inicialmente depositada, por lo que estamos cubiertos ante huecos de mercado alcistas.

En el caso de que se confirmara el segundo escenario y se decidiese entrar bajista, compraríamos 100 Turbo24 cortos a una cotización del Ibex 35 de 9100 puntos. Podríamos poner el nivel de knockout, por ejemplo, 100 puntos por encima de la entrada, con un precio del Turbo24 en 2,165 euros, la garantía solicitada (retribución) será de 216,5 euros (100 Turbo24 x 2,165 euros por cada Turbo24). El apalancamiento de esta operación sería de 42,03 veces (9100 / 216,5 euros = 42,03 veces), manteniendo todas las ventajas anteriormente explicadas y la protección contra balance negativo en caso de huecos de mercados bajistas.