Pétrole en bourse : comment choisir parmi les grandes actions pétrolières ?

À quelles actions pétrolières populaires s’intéresser ?

Parmi les grandes actions du secteur du pétrole en bourse, on distingue deux catégories : les actions pétrolières dont la croissance est la plus rapide, et les actions pétrolières de valeur. Chacune a ses propres avantages et inconvénients. Il est cependant intéressant de noter que même une action pétrolière de « croissance » est susceptible d’avoir une capitalisation boursière très importante.

Actions pétrolières dont la croissance est la plus rapide*

Enbridge (Enbridge Inc)

Cette entreprise exploite l’un des plus grands réseaux d’oléoducs au monde, transportant 30 % du pétrole produit en Amérique du Nord. Elle dispose également d’un vaste réseau de gazoducs et d’une activité de fourniture de gaz naturel. Elle est, en outre, de plus en plus impliquée dans le domaine des énergies renouvelables.

S’appuyant sur des contrats publics, des tarifs réglementés et un coût d’entrée élevé, l’exploitation des oléoducs génère un flux de trésorerie régulier et offre un avantage concurrentiel durable, quasi inébranlable. De ce fait, l’entreprise peut continuer à verser des dividendes solides année après année, développer son infrastructure énergétique et faire progresser toujours plus les technologies liées aux énergies renouvelables.¹

Devon Energy (Devon Energy Corp)

Cette entreprise américaine d’exploration et de production opère sur plusieurs bassins pétroliers à faible coût. Elle fonctionne suivant un modèle de dividendes fixes et variables. Elle verse jusqu’à 50 % des excédents de trésorerie chaque trimestre, après financement de son dividende fixe et de ses dépenses en capital. L’entreprise, qui dispose de liquidités importantes, effectue des rachats d’actions et développe ses activités d’exploration afin de continuer à satisfaire les investisseurs.^2,3

Antero Resources (Antero Resources Corp)

Cette action pétrolière de croissance a nettement mieux performé que le marché dans sa globalité ces dernières années. Fondé en 2002, ce pétrolier se spécialise dans l’exploration des ressources en hydrocarbures grâce à la fracturation hydraulique. Il est, de plus, engagé dans diverses activités tout au long de la chaîne d’approvisionnement du pétrole, du gaz naturel ou encore de l’éthane.

L’entreprise est susceptible de poursuivre sa croissance, car elle est active sur un créneau bien particulier du secteur de l’énergie. Néanmoins, comme toutes les entreprises en croissance, elle sera sans doute sujette à de la volatilité à un moment ou à un autre.

*Les actions mentionnées ici ont été sélectionnées parmi les actions pétrolières les plus populaires en fonction de divers facteurs, dont la solidité des fondamentaux, les perspectives de croissance et les dividendes versés. Découvrez-en plus sur la façon de choisir des actions. Comme pour toute activité de trading et d’investissement, gardez en tête que les performances passées ne garantissent pas les rendements futurs.

Actions pétrolières de valeur populaires**

BP (BP PLC)

Ce pétrolier « major » du FTSE 100 a connu plusieurs années de volatilité, notamment à cause des retombées de la catastrophe de la plateforme Deepwater Horizon, qui a coûté à l’entreprise plus de 70 milliards de dollars depuis 2010. Il demeure toutefois l’une des actions les plus populaires dans le secteur du pétrole en bourse.

L’entreprise a bénéficié de la hausse des cours du pétrole, s’est lancée dans des rachats d’actions et a augmenté ses dividendes. De plus, le cours de ses titres enregistre des hausses assez régulières depuis fin 2020.⁴

TotalEnergies (TotalEnergies SE (FR))

C’est la plus grande « major » européenne du secteur pétrolier. Elle a des activités dans le monde entier (en Europe, en Amérique du Nord et en Afrique), et ses bénéfices nets ont doublé pour atteindre un niveau record d’environ 36,2 milliards de dollars en 2022.⁵

TotalEnergies produit et commercialise des carburants, du gaz naturel, des énergies renouvelables et de l’électricité. Longtemps connue sous le nom de « Total », elle a été renommée, alors qu’elle projette de devenir une entreprise du secteur énergétique au sens large dans le contexte de la transition mondiale en faveur des énergies propres.

Chevron (Chevron Corp (Toutes sessions))

Fondé en 1879 et présent dans 180 pays, ce pétrolier américain est une des entreprises les plus notoires au monde. Il est actif sur l’ensemble de la chaîne d’approvisionnement, y compris dans l’exploration, le développement, la production, le raffinage et la logistique.

Comme de nombreuses actions blue chip, il présente un ratio cours/bénéfice généralement supérieur à celui de ses concurrents, car ses titres font l’objet d’une demande constante.

ExxonMobil (Exxon Mobil Corp (Toutes sessions))

Résultat d’une fusion entre Exxon et Mobil à la fin des années 1990, ce géant pétrolier est l’une des plus importantes entreprises du secteur. Si l’essentiel de ses revenus continue de provenir des activités liées aux hydrocarbures, l’entreprise est aussi une pionnière active dans la recherche de nouvelles technologies vertes, visant à créer des carburants plus efficaces. Le moment venu, cet investissement à long terme pourrait faire augmenter les dividendes.

ConocoPhillips (ConocoPhillips)

Cette entreprise, qui compte parmi les pétroliers américains les plus populaires, est présente dans nombre de grandes régions pétrolières du monde, dont la Norvège, l’Australie, le Canada et l’État américain du Texas. Ses actions constituent des titres pétroliers souvent achetés, car elle a historiquement surperformé le marché.

**Les actions mentionnées ici ont été sélectionnées parmi les actions pétrolières de valeur les plus populaires en fonction de divers facteurs, dont la solidité des fondamentaux, les perspectives de croissance et les dividendes versés. Découvrez-en plus sur la façon de choisir des actions. N’oubliez pas que les performances passées ne garantissent pas les rendements futurs.

De quoi dépend le prix du pétrole et des actions pétrolières en bourse ?

Le pétrole est la source d’énergie de l’économie mondiale, et la confrontation de centaines de facteurs fait continuellement monter ou baisser son prix. Les traders spécialisés dans les matières premières pétrolières passent une grande partie de leur temps à tenter de comprendre comment le prix du pétrole en bourse pourrait évoluer.

L’évaluation de la direction probable des prix du pétrole reste complexe, mais il est essentiel de prendre en compte certains éléments clés, qui peuvent représenter des avantages ou des risques dans le trading de cette matière première. Parmi ces facteurs, il y a :

• L’offre et la demande mondiales : c’est élémentaire, mais il est nécessaire de le mentionner. Toutes choses étant égales par ailleurs, les diminutions de la demande et les augmentations de l’offre feront baisser le prix du pétrole. L’inverse est aussi vrai, puisque le prix du pétrole monte quand la demande augmente et que l’offre chute.
• Les crises géopolitiques : l’instabilité politique et les guerres dans les principaux pays producteurs de pétrole peuvent avoir un énorme impact sur la demande et l’offre de la matière première. Les tensions politiques au Moyen-Orient, dont les crises pétrolières iraniennes, en sont de bons exemples. On pourrait également mentionner la pandémie de COVID-19 et la guerre des prix entre la Russie et l’Arabie saoudite.⁶
• Les politiques de l’OPEP : l’Organisation des pays exportateurs de pétrole est un cartel puissant qui contrôle environ 75 % des réserves de pétrole brut au monde, et environ 42 % de la production mondiale de pétrole brut. Elle peut affecter considérablement les cours du pétrole en bourse en imposant des réductions ou des augmentations de la production.⁷
• Les cycles de croissance économique : le système capitaliste est sujet à des cycles de croissance et de contraction. Le cours du pétrole augmente quand la demande est élevée, lors des périodes de croissance, et chute pendant les contractions. L’inflation est une des composantes de ce phénomène. Un cours du pétrole élevé alimente l’inflation, qui entraîne une baisse du pouvoir d’achat des consommateurs, ce qui fait diminuer le cours du pétrole.
• Les catastrophes naturelles : les tremblements de terre, les ouragans et les inondations peuvent bouleverser de manière imprévisible la production pétrolière d’acteurs majeurs. L’ouragan Katrina de 2005 en est un bon exemple : il a entraîné un effondrement temporaire de la production pétrolière dans le golfe du Mexique, d’où une flambée des prix.

Comment investir dans les actions du pétrole en bourse ?

Comment investir dans les actions pétrolières en bourse ? Nous vous proposons différentes façons de procéder. Avec nous, vous pouvez trader sur des entreprises pétrolières telles que TotalEnergies ou Shell en utilisant des produits comme les Turbo24, les contrats pour la différence (CFD) et les options.

Si vous envisagez de mettre en place une approche diversifiée, vous pouvez négocier des ETF sur les matières premières, par exemple l’Energy Select SPDR Fund (Energy Select Sector SPDR Fund), qui suit notamment différents producteurs de pétrole du S&P 500 (US 500). Vous pouvez aussi trader sur des indices dont les avoirs comprennent des entreprises pétrolières.

Comment trader des actions pétrolières avec nous ?

1. Étudiez le trading des actions du secteur du pétrole.
2. Ouvrez un compte ou entraînez-vous sans prendre de risque à l’aide de notre simulateur de trading.
3. Cherchez votre opportunité.
4. Faites votre choix entre les Turbo24, les contrats pour la différence (CFD) et les produits barrières et options vanilles.
5. Définissez la taille de votre position et faites le nécessaire pour gérer votre risque.
6. Ouvrez votre position et surveillez-la.

Avec nous, vous pouvez trader sur des actions pétrolières populaires, des ETF sur les matières premières ou des indices qui comptent des entreprises du pétrole au sein de leurs actifs.

Vous tradez avec un effet de levier, ce qui signifie que vous pouvez gagner ou perdre de l’argent beaucoup plus rapidement que prévu. Il est possible que vous perdiez plus que votre dépôt initial, car les pertes potentielles sont amplifiées et peuvent atteindre la valeur totale de la position. Vos profits et pertes potentiels dépendent de l’évolution du marché en faveur ou non de votre position.

Vous ne devenez pas propriétaire de l’actif sous-jacent, mais vous prenez une position sur l’évolution de son prix. Il est recommandé d’évaluer soigneusement votre appétence au risque avant de vous engager dans le trading à effet de levier, et de gérer votre risque en conséquence. Il est également utile de garder à l’esprit que les performances passées ne préjugent pas des résultats futurs.

Comprendre le trading avec nous

Le trading sur Turbo24 vous permet de trader 24 heures sur 24 et 5 jours sur 7 avec nous, afin de tirer profit des mouvements de prix à court terme avec un délai d’expiration fixe, grâce à un effet de levier de 3x ou plus.⁸ Le trading des CFD vous permet de prendre une position sur les mouvements de prix sous-jacents des actifs, que vous les pensiez à la hausse ou à la baisse. Avec les CFD, votre exposition au risque de change ainsi que votre marge initiale varient en fonction de l’actif sous-jacent que vous choisissez de trader.

Les produits barrières vous donnent le droit, et non l’obligation, d’acheter ou de vendre un actif sous-jacent à un prix prédéterminé (prix barrière) si l’actif atteint un niveau de barrière spécifique dans un délai donné. Quant aux options vanilles, il s’agit de contrats d’options similaires, mais au fonctionnement classique, vous donnant le droit, et non l’obligation, d’acheter ou de vendre un actif sous-jacent sans qu’il soit nécessaire d’atteindre un niveau de barrière.

Chacune de ces méthodes de négociation présente ses propres avantages et inconvénients. Pensez à profiter de nos cours de trading en ligne pour approfondir vos connaissances et apprendre à gérer votre risque.

Avantages du trading sur les actions pétrolières

Parce que le pétrole est très étroitement lié à l’économie mondiale, les traders peuvent choisir de trader sur les actions pétrolières pour différentes raisons. Parmi les principales, on peut citer :

• Diversification : les actions du pétrole, et les ETF pétroliers en particulier, représentent d’ordinaire un excellent ajout au sein d’un portefeuille diversifié. Il est en effet rare qu’ils soient fortement corrélés à d’autres actifs traditionnels, comme les obligations ou les actifs immobiliers, ce qui réduit le risque.
• Génération de revenus : les grandes entreprises pétrolières versent la plupart du temps des dividendes, ce qui peut être très attrayant pour les retraités qui cherchent à toucher un complément de revenu stable, ainsi que pour les autres investisseurs qui souhaitent diversifier leur risque. Les volumes de « buy-and-hold » et d’autres facteurs comme la demande peuvent contribuer à la fluctuation du prix des actions du pétrole, ce qui crée davantage d’opportunités de trading.
• Opportunités de croissance : alors que le prix du pétrole continue à fluctuer, la demande mondiale en énergie augmente avec le développement et la croissance démographique. De plus, les découvertes de nouveaux gisements et les avancées liées au forage peuvent servir de catalyseurs pour l’évolution des cours des actions pétrolières.
• Volatilité du trading : les événements géopolitiques et les catastrophes naturelles peuvent affecter significativement l’offre et la demande de pétrole, ce qui donne l’opportunité aux traders de tirer profit des fluctuations de prix de la matière naturelle.
• Couverture contre l’inflation : à l’instar du dollar américain et de l’or, le pétrole est fréquemment utilisé comme agent de couverture contre l’inflation. La hausse des prix du pétrole contribue souvent à l’augmentation de l’inflation, qui s’accompagne en général d’un accroissement des bénéfices des entreprises pétrolières en parallèle avec l’envolée du cours de leurs actions.

Inconvénients du trading sur les actions pétrolières

Comme toutes les stratégies, le trading sur les actions pétrolières compte des risques. Ils incluent :

• Volatilité des prix : cela ne surprendra personne, le secteur pétrolier est très sensible aux fluctuations des prix de l’or noir, qui peuvent entraîner une évolution incohérente des cours des actions pétrolières. Ainsi, la surabondance de l’offre en 2014 et 2015 de même que la pandémie de COVID-19 ont provoqué une baisse importante du prix du pétrole. Ces chutes, qui peuvent être extrêmement rapides, sont particulièrement dommageables dans le cadre du trading avec effet de levier.
• Coefficient bêta : le « bêta » (c’est-à-dire la volatilité par rapport à l’ensemble du marché) est souvent bien supérieur à celui du S&P 500 ou du FTSE 100. Cela peut créer des opportunités de trading, mais la volatilité est à double tranchant. Une volatilité accrue peut offrir la possibilité de profits plus rapides, mais vous pouvez aussi connaître des pertes immédiates si le marché se retourne contre vous.
• Risques liés aux dividendes : la plupart des entreprises pétrolières versent des dividendes réguliers aux investisseurs, ce qu’une baisse des prix du pétrole peut rendre impossible. Seadrill est un bon exemple à citer, puisque cette entreprise a souffert plus que la moyenne lors de la surabondance de 2014-2015.⁹
• Marées noires : lors du forage, des accidents parfois imprévisibles peuvent survenir. Il en découle en général un cours instable des actions pétrolières en bourse. Suite à la catastrophe de la plateforme Deepwater Horizon de BP, on a vu son action chuter de plus de 50 %, tandis que celle d’Exxon a baissé de moins de 5 % après la marée noire de Valdez en 1989.
• Réglementation : des prix du pétrole élevés ont tendance à faire naître des taxes exceptionnelles. Par conséquent, les bénéfices sont limités, et aucun soutien n’est habituellement accordé quand les prix du pétrole baissent. Cet effet peut être préjudiciable aux investissements comme aux cours des actions pétrolières, puisque les taxes restent souvent en place bien après le retour des prix du pétrole à des niveaux plus raisonnables.

Choisir des actions populaires dans le pétrole en résumé

• Parmi les actions pétrolières les plus populaires en bourse, on compte TotalEnergies, BP, ExxonMobil et Chevron.
• Les prix du pétrole sont principalement affectés par l’offre et la demande mondiales, elles-mêmes impactées par de très nombreux facteurs complexes et interdépendants.
• Les actions et les ETF du secteur pétrolier peuvent servir à des fins de diversification, parce qu’il est rare qu’ils soient fortement corrélés à d’autres actifs traditionnels, par exemple les obligations ou les actifs immobiliers.
• Un des grands risques liés au trading de cette matière première est la volatilité intrinsèque des prix du pétrole.

1. Enbridge, 2022

2. Reuters, 2023

3. The Motley Fool, 2023

4. BP, 2023

5. Euronews, 2023

6. Seeking Alpha, 2022

7. Unbiased, 2023

8. Tous les turbos peuvent être tradés 24 h/24 et 5 j/7, à l’exception des turbos sur les actions et certains indices (dont le HS50) qui suivent les heures de négociation de leur(s) place(s) boursière(s) de référence. Pour en savoir plus, cliquez ici.

9. Erez Law, 2017